Підсумки 2019 року: Компанії-виробники шин

У 2019 році європейська шинна промисловість увійшла в затяжну кризу, викликаний різними факторами, серед яких спад продажів нових автомобілів і тиск конкурентів з тієї частини світу, де сонце встає раніше. Цей криза наклалася на тренд зменшення частки ринку компаній-виробників з Європи, США і Японії, на п'яти яким активно наступають гравці з Азії.

Протягом року відбувалася звичайна активність на ринку акцій, що включала покупку і продаж деяких невеликих виробників шин. Але почнемо ми сьогоднішню статтю, присвячену компаніям-виробникам шин з їх оновленого рейтингу, заснованого на обсягах продажів за 2018 рік.

Рейтинг шинних виробників

Вершина рейтингу шинних виробників, складеного німецьким виданням Neue Reifenzeiting (NRZ), залишилася без змін, хоча ще в минулому, 2018 році деякі аналітики передбачали принаймні дві зрушення.

Зокрема, очікувалася не тільки зміна лідера (Michelin на хвилі придбання канадської компанії Camso, яка спеціалізується на виробництві OTR, повинна була потіснити на вершині Bridgestone), але і перестановка на 3 і 4 рядках рейтингу між Goodyear, Continental за рахунок стабільного щорічного зростання останньої. Проте ні в першому, ні в другому випадку передбачення не справдилися.

Перша двадцятка глобального рейтингу шинних виробників за підсумками 2018 року

Що стосується місць у рейтингу нижче, то в першій десятці все ж відбулися зміни. Місцями помінялися компанії Hankook і Pirelli, що, в принципі, було очікувано на увазі того, що не так давно остання втратила сегмента шин для комерційних автомобілів (і, здається, більше займається піаром і випуском брендованих предметів і календарів, ніж шин,), а південнокорейський виробник зміг зберегти стабільність продажів як в вонах, так і в євро.

Ще одна ротація відбулася в кінці першої десятки, внаслідок якої тайванська Cheng Shin Rubber (Maxxis) стала №10, а Zhongce Rubber, більш відома як ZC Rubber, влетіла на дев'яту позицію, ставши таким чином новим найбільшим китайським шинним виробником.

Індійська Apollo Tyres, в 2019 році не тільки змусила Європу говорити про її продукцію під брендами Apollo і Vredestein виключно в позитивному ключі (за допомогою перемог в зимових тестах), але й здійснила в рейтингу стрибок з 16-ї на 14-ту сходинку, помінявшись позиціями з здорово ослабшей за 2018 рік компанією Kumho, яка втратила більше 10% від обсягу продажів.

Інші компанії-виробники в топової двадцятці, що називається, залишилися при своїх. Щодо позицій у наступній частині списку, то в рейтингу NRZ за 2018 рік з'явилися два новачки: китайська Prinx Chengshan і індійська BKT.

Старих підтискають

За останнє десятиліття світовий шинний ринок сильно змінився, що обумовлено появою нових виробників з Китаю і країн Південно-Східної Азії, які зменшили частки ринку європейських, японських і північноамериканських виробників.

Останні дані, опубліковані в дослідженні Astutus Research - компанії, що спеціалізується на аналізі ринку шин, показують, що в цілому десять найбільших виробників автомобільних шин для легкових транспортних засобів, що базуються в Японії, Європі і Північній Америці, з кінця 2011 року втратили майже 6% частки ринку.

Сукупна зміна частки світового ринку легкових та легковантажних шин з IV кв. 2011 року за III кв. 2019-го (J-E-NA - Японія-Європа-Північна Америка)

Не останню роль у цьому зіграло рішення деяких виробників зосередитися на випуску шин преміум-сегмента, які мають більш високу вартість.

Продаж акцій

Найцікавішою подією 2019 року, закручених навколо акцій, мабуть, варто назвати подальший «злив» акцій Nokian Tyres корпорацією " Bridgestone, говорить технічний фахівець Shina Guide. Нагадаємо, що 13 листопада 2018 року на тлі чергового падіння ціни на акції фінського виробника Bridgestone позбулася третини свого пакета акцій, внаслідок чого її частка володіння знизилася з 14,99% до 9,96%.

Пройшов рік, і історія повторилася: Bridgestone продала чергову частину належних їй акцій, знизивши таким чином свою частку з 9,96% до 3%. Тепер їй належить 4,167,653 акцій Nokian, що відповідає 3% від їх загального числа.

Shina Guide запросила коментарі в Nokian Tyres і Bridgestone про подробиці продажу, а також можливі зміни у співпраці компаній, проте вони обидві поки що відмовчуються».

Група компаній Michelin стала власницею 99,64% статутного капіталу провідного індонезійського виробника шин PT Multistrada Arah Sarana TBK.

8 березня 2019 року Michelin згідно з озвученими раніше намірами придбала 87,59% акцій PT Multistrada Arah Sarana TBK (Multistrada), в результаті чого в її активі виявилося 99,64% статутного капіталу провідного індонезійського виробника шин. Виробничий об'єкт Multistrada буде переведено на випуск легкових шин брендів Michelin Group (Michelin, BFGoodrich, Kleber, Kormoran, Orium, Riken, Taurus, Uniroyal, Tigar, Strial, Sebring) для підтримки зростання попиту на них як в Європі, так в Азії і в Північній Америці.

За повідомленнями державного регулятора ринку цінних паперів Італії, ТОВ «Концерн «Россиум» 12 квітня 2019 року збільшив свою частку акцій компанії Pirelli з колишніх 3,474% до 5,239%. При цьому в цілому у володіння російським концерном перейшло 6,239% акцій Pirelli, 1% з яких відноситься до неголосующим.

Марко Тронкетти Провера - головний виконавчий директор Pirelli

28 травня вісім акціонерів Zhongce Rubber Group підписали угоду про продаж 57,1136% акцій компанії. Їх власниками стануть Hangzhou Zhongce Haichao Enterprise Management Co., Ltd. (скорочено Zhongce Haichao) і Shanghai Tongzhong Enterprise Management Co., Ltd. (скорочено Shanghai Tongzhong). Сумарно за викуп акцій вони заплатять 7 млрд юанів (1,3 млрд доларів США). У що згодом виллється ця угода покаже час.

Компанія Cooper Tire & Rubber оголосила, що планує збільшити свою частку володіння в спільному підприємстві з мексиканським виробником шин Corporación de Occidente SA de CV (COOCSA) з 58% до 100%. В очікуванні схвалення уряду та виконання інших звичайних умов угоди очікується, що операція буде закрита на початку 2020 року.

Криза шинної промисловості в Європі

Європейська шинна промисловість на тлі зниження попиту і слабких показників продажів легкових автомобілів в ЄС, а також явного тиску з боку азіатських виробників (проти яких в деяких випадках навіть введення антидемпінгових заходів не можна назвати успішним), судячи з усього, ввійшла в затяжну кризу.

Внаслідок чого виробники шин, які володіють заводами на території Європи, а в їх числі такі мастодонти, як Bridgestone, Continental, Goodyear, Nokian Hankook, змушені оптимізувати своє виробництво. У хід йдуть зниження обсягів виробництва і звільнення робітників, а також перенесення чи закриття неконкурентоспроможних заводів. Загалом кожна з компаній викручується як може.

Так, компанію Birdgestone низькі продажі змусили знизити обсяги виробництва, що в свою чергу спричинило за собою скорочення 100 робочих місць на заводі у французькому Бетюне.

В результаті падіння попиту у травні 2019 року планувалося, що сумарно європейські заводи японської корпорації скоротять виробництво на 1,5 млн шин на рік, однак вже у вересні настрій європейської штаб-квартири Birdgestone придбав більш песимістичний забарвлення: виробництво повинно бути знижено на 2,5 млн шин.

Для відновлення прибутку при збереженні млявого виробництва автомобілів і мінімізації збитків німецький Continental AG розробив розрахований на найближчі десять років масштабний план реструктуризації. Щодо Європи фінансовий директор Continental позначив, що протягом наступних п'яти років концерн не очікує збільшення виробництва легкових і комерційних автомобілів, тому в середньостроковій перспективі європейський шинний ринок очікує затягування поясів в надії на краще майбутнє.

Компанія Goodyear проведе модернізацію своїх заводів в Ханау і Фульде (Німеччина), які згодом за рахунок автоматизації виробництва залишать без роботи 1100 співробітників. Головна мета виробника – збільшення виробництва преміальних 17-дюймових (і більше) шин на 2,5 млн одиниць на рік.

Завод Гудієр в Фульде

Керівництво фінської Nokian прийшов до рішення звільнити частину робітників, що обумовлено не повним завантаженням підприємства по випуску шин в Нокіа. При тому, що потужність заводу розрахована шість млн покришок в рік, він на 30%-50% не виконує цей план.

На тлі перерахованих вище виробників компанія Hankook закривати свій завод в угорському Рацалмаше не збирається, однак 290 млн євро, які вона планувала інвестувати в його розширення, поки що вирішила притримати. Тобто створення додаткових 150-ти робочих місць на невизначений термін зависло в повітрі.

Більше інших, судячи з усього, постраждає компанія Michelin. У листопаді 2018 року нею була оприлюднила інформацію про заплановане до середини 2020 року закриття заводу в Данді (Шотландія), в результаті чого свої робочі місця втратять 850 осіб.

16 вересня 2019 року у французькій пресі промайнула стаття, заснована на внутрішньому звіті компанії, представленому профспілковим організаціям заводів Michelin. У ній йшлося про недостатню конкурентоспроможність чотирьох з п'ятнадцяти виробничих майданчиків компанії у Франції.

Згодом виявилося, що проблеми відчувають ще, як мінімум, три виробничих об'єкта, і один з них, той, що в Ла-Рош-сюр-Йоне буде закритий.

Далі – більше. 25 вересня 858 співробітників заводу Michelin в Бамберзі (Німеччина), який виробляє в основному 16-дюймові легкові шини Michelin, були поставлені перед фактом, що до початку 2021 року всі вони залишаться без роботи. Причина все та ж - структурні зміни на європейському ринку легкових шин.

Загалом питання конкурентоспроможності європейських заводів для французького виробника останнім часом вийшов на перше місце. Виробничі майданчики в Західній Європі найчастіше занадто малі, а вартість робочої сили вище. Відзначається, що 35% обсягів виробництва групи припадає на цей регіон, і до 2023 року Michelin Group планує знизити планку до 27%.